Soluții individuale pentru contracte futures și opțiuni

E-Mini S&P 500 futures.

În zona de sus a existat o achiziție de put de astăzi (cu scadența astăzi) cu un strike de 4000 pentru 1,00 puncte (50 $). În primul "poke" în jos, opțiunea a costat 20,00 puncte (1.000 $), adică s-au făcut 20 de ori prima plătită. La începutul celui de-al doilea "poke" în jos, opțiunea a costat 34,00 puncte (1.700 $), adică s-au făcut 34 de ori prima plătită.

"Stop Loss". Contracte futures pe porumb.

Există o poziție scurtă într-un futures (futures vândut). Nivelul stop loss a fost ales deasupra maximului de 685-0 (cercul roșu). Dacă ar fi existat un ordin stop la 685-0, acesta ar fi fost declanșat (zona albastră). În același timp, în cele din urmă, piața a scăzut și ar fi adus profit. Dar traderul a rămas fără poziție. Cumpărarea unei opțiuni call cu un preț de exercitare de 685-0 cu suficient timp până la expirare ar fi garantat protecția peste nivelul de 685-0, lăsând în același timp poziția deschisă pentru a obține profit în cazul unei scăderi. Compromisul pentru rămânerea în poziție este plata unei prime de opțiune, care ar crește pierderile peste nivelul 685-0 dacă piața se închide peste acest nivel la data expirării.

"Gap". Contracte futures pe petrol.

Există o poziție scurtă într-un futures (futures vândut). Ordinul stop este la 76,00, limitând pierderile potențiale. Cu toate acestea, în weekend au apărut știri semnificative și piața s-a deschis cu un "gap", iar ordinul stop a fost executat la un preț de 80,10, realizând pierderi suplimentare. Dacă, în loc de un ordin stop la 76,00, s-ar fi achiziționat o opțiune call cu un preț de exercitare de 76,00, aceasta ar fi garantat închiderea poziției la 76,00. În acest caz, pierderea suplimentară maximă ar fi limitată doar de prima opțiunii, care ar fi semnificativ mai bună în comparație cu un ordin stop executat la un preț de 80,10. În plus, deoarece folosind o opțiune ca "stop loss" nu este necesară închiderea poziției, exista încă o șansă (dacă exista suficient timp înainte de expirarea opțiunii) de a aștepta scăderea și de a realiza profitul ca rezultat.

Petrol futures.

Prețul curent 71,00. Perioada de prognoză este de 3 luni. Intervalul de break-even este de 59,70 și peste. Dacă cumpărați doar contracte futures, intervalul de break-even este 71,00 și peste.

Gaze naturale Futures.

Previziuni: Futuresul nu se va închide sub 2,200 astăzi. Se cumpără un astfel de contract și se plătește 10,75 $. Plata maximă în cadrul contractului este de 20,00 $. Iar dacă piața se închide peste 2,200, contractul va plăti 20,00 $, ceea ce înseamnă 9,25 $ profit (20,00 $ primiți minus 10,75 $ plătiți).

Aur Futures.

Previziuni: Futures-ul va crește. Puteți cumpăra un call cu un strike de 2060 la un preț de 21,50. Mai mult, la data expirării, profitabilitatea va fi obținută numai la un nivel peste 2081,50. Sub aceste niveluri va exista o pierdere.

Adăugând alte câteva opțiuni, puteți obține următoarea configurație: Prețul la care încep pierderile este mutat sub 1990.00. Trade-off - pierderile cresc sub 1990,00 în comparație cu pierderile limitate de 21,50 puncte în situația în care se cumpără doar un call.

Tranzacții futures pe aur.

O poziție lungă a fost deschisă la 2050,00 (cercul roșu). O combinație de opțiuni a fost adăugată la acest preț (cercul verde). Ceea ce a făcut posibilă reducerea prețului de echilibru la 2022,10 la data expirării opțiunilor, fără a crește riscul de scădere. Compromis - nu există potențial de profit peste prețul de 2022,10.

Tranzacțiile futures la zahăr.

Când prețurile se află în dreptunghiul verde, se identifică o tendință ascendentă. Punctul de intrare este determinat la nivelul dreptunghiului albastru. Se vinde un put cu un strike la nivelul dreptunghiului albastru (1700). Dacă la data expirării prețul este sub 1700, opțiunea put va fi executată pe futures și se va deschide o poziție lungă (futures achiziționate) la 1700. În acest caz, prețul de cumpărare ar fi îmbunătățit cu valoarea primei primite din vânzarea put-ului. În situația reală, piața nu a atins nivelurile de exercitare. Singurul profit a fost din prima de vânzare. Nu este atât de ofensator în comparație cu situația în care ar exista un ordin de cumpărare de futures la nivelul de 1700. De asemenea, este posibil ca prețul să coboare sub nivelul de exercitare și apoi să revină peste nivelul de exercitare la data expirării opțiunii. În acest caz, nu va exista nicio poziție în contractele futures și se va câștiga doar prima.

Media intervalului zilnic de preț pentru ultima lună depășește intervalele zilnice pentru ultimele două zile. Sunt achiziționate opțiuni pe termen scurt, care pot aduce profit dacă intervalul zilnic de preț crește.